高学杰：温故知新，2021年终思考！

青戈尔资讯特约评论员  高学杰

高学杰

从2013年底开始，我每年都会走访燃气壁挂炉（锅炉）行业里的一些企业，与业内的老朋友当面聊一聊，也不断结识新朋友。

2013年是帮佰世越中国作市场调查。

2014~2018年期间是以自由协作的方式。

2019年11月份在江浙沪一带调研时，半路上与青戈尔资讯的于总（于志成）相遇，我们一起驾车走完了后半程。

2020年11~12月份，我们俩驾车以北京为终始点，途径河北、山东、江苏、上海、浙江、天津一带。广东的企业和业内朋友是在每年的采购节（由青戈尔资讯主办的壁挂炉产业零配件采购节，2022年即将举办第九届）前后走访。

2021年11~12月份，我们俩原计划复制2020年的行程，然后直接到广东。但是，由于疫情，上海、宁波、绍兴、杭州一时成为行程码里的“*号地带”，南下的进程在苏州被迫停止。

回京后，青戈尔资讯的小孔（孔富平）说，看到我在微信朋友圈里写的内容对未来的综合性判断很强并且比较乐观，希望我能结合今年（不仅是这次驾车旅行）走访企业时的感受，更深入地谈谈对壁挂炉行业市场前景的看法。我答应了，但真要动手敲键盘时，方才觉得小孔给的任务还是挺难完成的，切入点比较难找。

最后，我决定用温故知新的方式努力完成任务。

2021年的市场总体情况

1.1.“煤改气”市场变化对不同品牌的影响

2021年，“煤改气”市场对燃气壁挂炉（锅炉）的需求量与2020年相比，有较大幅度的下降，国内品牌，特别是广东与河北的部分品牌的国内出货量下降很多，个别企业从2020年10万台的出货量降到今年的1万台之下。部分广东企业出口量有20~30%的增长，但由于各种因素的影响，出口量的增加并未使得利润增加。

与此相反的是，在2017~2020期间没有参与或很少参与“煤改气”项目的欧洲品牌企业在2021年的平均出货量却增加了30~40%。

曾经积极参加“煤改气”的部分韩资企业，由于继续垫资对现金流的影响，以及今年山东“煤改气”以燃气公司为主导的方式，2018年以来盈利困难的局面并没有得到有效的改善，如果是接盘进入了欧洲品牌和部分国内品牌放弃了的个别房地产开发商的项目，现金流就会更加困难了。

整体上看，2021年国内品牌的整机厂及其供应商的产能严重过剩，出货量下降；国外品牌在中国的整机厂和为他们供货的零部件供应商的生产任务都是有一定的增长的。

就个体来看，“煤改气”期间，没有放弃在非煤改气市场的渠道建设，且在布局上加大投入的少数国内品牌，2021年的渠道销售的数量同欧洲品牌一样，有30%的增长，个别品牌有可能增长了120%，即翻了一番还多。

此外，从部分经销商得到的信息显示，2021年全预混冷凝壁挂炉的销量比上年增加了30%。

1.2.非“煤改气”市场的增长

如上所述，在今年国内品牌国内销售量大幅下降的同时，欧洲品牌企业在中国的销售量却有25%~40%的增长。这说明，非“煤改气”市场的增量是一贯连续的。这是真正的刚需，与政府的“煤改气”政策没有直接的关联。

回望“煤改气”对壁挂炉行业发展的影响

2.1.“煤改气”阶段对行业发展的“利”与“弊”

回望“煤改气”阶段，它对燃气壁挂锅炉行业的发展有利也有弊。总之，利大于弊。

首先看有利的方面：

（1）让燃气壁挂炉这种产品被百姓所熟知；

（2）快速扩大了市场总量；

（3）培育了一批企业；

（4）为市场培养了大批服务人员；

（5）为燃气壁挂炉行业日后提供了大规模的潜在增量（置换市场）。

其次看“有弊”的一面：

（1）给了“投机力量”进入市场的机会，整机与零部件产能快速扩充之下，在“煤改气”巅峰期的前后，低价低质产品对市场多少还是产生了一定程度的负面影响；

（2）由于地方资金原因，很多企业应收账款较多，财务成本较高，最终是否盈利，还需要观察；

（3）影响了国内品牌企业的技术发展速度；

（4）2021年以来，市场上回收的“煤改气”壁挂炉的数量更多了，这批回收的壁挂炉（锅炉）正在进入置换市场，其将对行业发展影响几何？是好是坏？仍待观察。

2.2.“煤改气”区域制造厂正在采取的措施

河北地区的“煤改气”工作基本结束，但项目结算还没有完成，特别是个别地区的项目原本就没有列入省里的工作计划，项目结算就更加困难一些。总体上来讲，山东的资金缺口比河北省要大一些。因此，“煤改气”地区的壁挂炉（锅炉）企业和经销商都在采取自己的措施，思考自己的未来之路。

对于他们的措施，我汇总一下：

（1）除壁挂炉以外，同步开发多种热源产品：热泵、洁净煤煤炉；

（2）积极配合地方政府的安全检查与维护工作，为率先占领日后的“置换市场”打基础；

（3）建立区域网点，了解和推动燃气壁挂炉（锅炉）“置换”市场的发展，以便形成和提高自己品牌的局部有效知名度。

（4）跨区跨省，以服务逐步开拓更大渠道市场。

（5）产品升级，增加全预混冷凝类型产品。

2022年的市场前景与努力方向

3.1.品牌与战略的发展

随着国产品牌在技术方面的不断进步，我预计，和其他行业一样，国产品牌将占主导地位，但这需要国内整机与零部件企业有中长期的发展战略。

回想冰箱、彩电等电子产品在中国的发展过程，品牌地位的变换是在不知不觉中完成的，当时最火的国外品牌和国内品牌未必是大浪淘沙后市场上保留下来的品牌，国内品牌虽占有主导地位，但具有特色的国外品牌的某些型号仍然以高价占有一定的市场份额。

品牌地位不是一成不变的，技术、质量与服务是其保持长久的基础。“煤改气”结束后，低排放、高能效、多种能源综合利用系统将是发展的战略方向。

另外，在这个进程过程中，我感觉目标明确也尤其重要，在河北和山东的“煤改气”区域，我们就遇到一些目标明确，准备建厂或已经收购了生产流水线的企业，准备发展自己的品牌。

3.2.前景和方向

行业的前景和努力方向是一个比较大的问题。2021年，由于“煤改气”市场需求量大幅下降，现在各个企业都有自己的思考角度和判断。我个人的观点是：

（1）这个行业将继续受国家能源战略和“双碳”目标等政策因素的影响。其实在欧洲或其它亚洲国家，政策与技术指标对企业战略决策的影响也是很大的。例如，欧洲现在以全预混冷凝锅炉为主，也是政策取缔普通壁挂炉的结果。在韩国，“浓淡”新政策实施两三年后，满足政策要求的以燃烧技术为主的低氮壁挂炉成了经销商和客户喜欢的产品，该政策的出台，部分韩国品牌和我国的部件供应商也因此而受益。所以，要继续观察国家政策与标准的出台与变化，从而分析政策对市场的影响。但在与企业一起讨论时，我也常常对他们说，不要依赖政府的政策市场，搞明白政府不想做什么比追着政策市场跑更重要。

（2）企业要想长期发展，技术、品质与服务是基础。2021年整机企业的出口有增长，但老板们都对我说“出口不挣钱”。我个人认为，当国内零部件企业，在海外市场上逐渐有一定的份额后，将有利于整机企业的出口盈利。企业的市场战略目标应该区分国内与国外来制定。我们每一个部件的制造厂，在技术上，都有企业在逐渐突破或赶上国外的部件供应商，但每个企业只是在某一个产品或某一点，还没有全面赶上自己的标杆。所以，零部件供应商需要在技术上与外资品牌对标发展。可喜的是，最近几年，国内整机企业也有对全预混冷凝技术相关的部件投入了研发和资本。这种双向努力，将带来国内品牌在技术上的整体进步，进一步提升国内品牌在海外市场的竞争力，并反哺国内市场。

（3）大的整机企业需要技术、服务和营销上有自己的战略阶段标杆，需要有明确的整体战略。中小整机企业也需要有自己的特色，并逐渐形成区域品牌。区域品牌的生命力是很强的，看一看欧洲的一些集团公司，在过去二十年的并购过程中，虽然中小企业逐渐并入几个大集团，但品牌仍继续保留了下来。中国也将会进入到品牌整合，形成较大集团的那一天。

（4）应用天然气的燃气壁挂炉的燃烧与换热技术发展到今天，是否到顶，我不敢说。但围绕天然气的新技术发明越来越少，多是在改进完善。也许将来的某一天，天然气会被其它可燃气体所替代，那么，围绕那个气体的燃烧与换热技术应该是壁挂炉的新技术方向。大家可以思考一下，这些方向有哪些？

（5）在多种热源技术共同使用方面，在2006和2007年前后，就看到欧洲企业将燃气壁挂锅炉与热泵相结合发展，并逐步形成了成熟的燃气壁挂炉（锅炉）与热泵、太阳能热水器相结合的综合系统，对综合系统的能效标识在2015年就有法规（ErP）可依。至于2009年看到的热电联产燃气壁挂炉，似乎市场发展的有点慢。多种热源系统的接口模块化，好像从2015起，就对各种热源产品的设计有了影响。由此来看我们国内的一些热泵人士老想在说法上与燃气壁挂炉（锅炉）争个高低的现象，着实有其局限性，需要“放眼看世界”才对。

来源：高学杰